ABD Hisse Senetleri Yeniden Yükselişte

• ABD’li tüketiciler Mayıs sonunda enflasyon beklentilerini yumuşattı
• Waller, nötr oranın hala nispeten düşük olduğunu düşündüğünü söylüyor

ABD hisse senetleri, Nasdaq’ın beşinci haftasında da kazanç elde ederken, rekor kapanış yaparak, bir önceki günün keskin kayıplarından toparlandı.

Hisse senetleri, Amerikalı tüketicilerin enflasyon beklentilerini yumuşattığını gösteren verilerin ardından yükseldi ve Federal Rezerv’in bu yıl faiz indirimine gitme ihtimaline ilişkin havayı güçlendirdi.

Ticaret Bakanlığı, Nisan ayında ABD’de üretilen ana sermaye malları için yeni siparişlerin beklenenden fazla toparlandığını belirtirken, Michigan Üniversitesi, Mayıs ayı sonlarında tüketicilerin enflasyon beklentilerinin ay başındaki bozulmanın ardından iyileştiğini bildirdi.

Fed tarafında ise Fed Başkanı Waller, “ABD sürdürülemez bir mali yolda ilerliyor. Eğer ABD Hazine tahvillerinin arzındaki büyüme talebin önüne geçmeye başlarsa, bu daha düşük fiyatlar ve daha yüksek getiri anlamına gelecek ve bu da nötr faiz oranı üzerinde baskı yaratacaktır.” dedi.

ABD Hisse Senetleri Endeksleri Kapanış Özeti

Sektörler

• Güçlü: Malzemeler, Tüketici İhtiyaçları, Enerji, Kamu Hizmetleri, Tüketici Temel Ürünleri, Finansallar
• Zayıf: Sağlık Hizmetleri

Piyasayı Hareketlendirenler

• Üç günlük hafta sonu öncesinde kararsızlık; NYSE’de ortalamanın altında işlem hacmi
• Dünkü geri çekilmeden toparlanma
• Hazine piyasasında sakin seyir

Kapanış Özeti

İşlem hacminin düşük olduğu bir seansta S&P 500, bu haftaki kayıplarını silerek 5.300 seviyesini geri aldı. Nasdaq 100, Nvidia Corp. ve Apple Inc. şirketlerinin kazançları öncülüğünde tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaştı. Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu’nun doğrudan Ether’e yatırım yapan ilk ABD borsa yatırım fonlarının nihai lansmanının önünü açmasıyla kripto hisse senetleri tırmandı.

S&P 500 (%0.7) ve Nasdaq Composite (%1.1) yeni rekor kapanışla veya seans içi zirvelerine yakın kapandı. Dow Jones Sanayi Ortalaması ise dünkü seviyelere yakın, seansın en düşük seviyelerine yakın kapandı.

Dolar dört günlük kazanç serisini durdurdu. Japonya’nın en üst düzey para birimi yetkilisinin aşırı hareketlere karşı adım atma konusundaki duruşunu yinelemesiyle yen dalgalandı. Petrol ve altın yükseldi.

NYSE’deki işlem hacmi hafifti ve bu, üç günlük hafta sonu öncesi katılım eksikliğini yansıtıyordu. Pazartesi günü piyasalar Memorial Day tatili nedeniyle kapalı olacak.

Bugünkü geniş çaplı rallide birçok hisse değer kazandı. NYSE’de yükselenler düşenleri 3’e 1 oranında, Nasdaq’ta ise 2’ye 1 oranında geçti. S&P 500’ün eşit ağırlıklı endeksi %0.7 daha yüksek kapandı ve S&P 500 sektörlerinin 11’inden 10’u kazançla kapandı.

İletişim hizmetleri (%1.3) ve bilgi teknolojisi (%1.1) en büyük kazançları görürken, sağlık sektörü (%-0.3) negatif bölgede tek başına kaldı.

Piyasanın olumlu eğilimi, son kayıpların ardından toparlanma hareketi ile ilgiliydi. Hazine piyasasında sakin fiyat hareketleri de yükseliş eğilimine katkıda bulundu.

Hazine tahvilleri, daha güçlü beklenen Nisan Dayanıklı Mal Siparişleri raporunun (%0.7) ardından satış baskısı gördü, ancak Michigan Üniversitesi’nin Tüketici Duyarlılığı anketinin final okumasının ardından satış baskısı hafifledi ve yıl-ahead enflasyon beklentilerinin %3.5’ten %3.3’e düştüğünü gösterdi.

2 yıllık tahvil getirisi bugün iki baz puan yükselerek %4.95’e, haftalık olarak 13 baz puan yükseldi. 10 yıllık tahvil getirisi bugün bir baz puan düşerek %4.46’ya, haftalık olarak dört baz puan yükseldi.

Bugünün ekonomik verilerinin gözden geçirilmesi:

• Nisan Dayanıklı Mal Siparişleri %0.7 (Beklenti %0.8); Önceki %2.6’dan %0.8’e revize edildi;
• Nisan Dayanıklı Mal Siparişleri -ulaşım hariç %0.4 (Beklenti %0.2); Önceki %0.2’den %0.0’a revize edildi

Raporun ana noktası, sipariş artışlarının çoğu bileşen için görüldüğü, bu da ABD ekonomisinin devam eden büyümesini destekleyen üretim faaliyetlerinin sürdüğünü vurgulamaktadır.

• Mayıs Michigan Üniversitesi Tüketici Duyarlılığı -Final 69.1 (Beklenti 67.6); Önceki 67.4

Piyasanın bakış açısına göre, raporun taşıdığı önemli noktalar, genel endekste yukarı yönlü bir revizyon ve hem yıl-ahead hem de uzun vadeli enflasyon beklentilerinde düşüşler içermesidir.

Hatırlatma olarak, Pazartesi günü piyasalar Memorial Day nedeniyle kapalı olacak. Salı gününe bakıldığında, piyasa katılımcıları şu ekonomik verileri alacaklar:

• Mart FHFA Konut Fiyat Endeksi (önceki %1.2) ve
• Mart S&P Case-Shiller Konut Fiyat Endeksi (önceki %7.3);
• Mayıs Tüketici Güveni (önceki 97.0)
• $69 milyar 2 yıllık Hazine tahvili ihale sonuçları saat
• $70 milyar 5 yıllık Hazine tahvili ihale sonuçları saat

Ek Bilgi ve Açıklamalar

ABD hisse senetleri ve tahvil piyasaları, ekonomik verilerin beklentileri aşması nedeniyle önemli hareketlilik yaşadı. Michigan Üniversitesi Tüketici Duyarlılığı anketi ve Nisan Dayanıklı Mal Siparişleri raporu, piyasanın genel iştahını ve geleceğe yönelik beklentileri şekillendiren önemli faktörler arasında yer aldı. Özellikle teknoloji sektörü, NVIDIA’nın beklenenden iyi sonuçlar açıklamasıyla dikkat çekti. Ancak genel olarak, yatırımcıların dikkatle izlediği enflasyon ve faiz oranları, piyasanın genel gidişatını belirleyen ana etmenler olmaya devam ediyor.

Piyasa katılımcıları için tatil sonrası hafta, konut fiyat endeksleri ve tüketici güveni gibi kritik ekonomik verilerin açıklanmasıyla hareketli geçecek. Özellikle ABD Hazine tahvili ihaleleri, piyasanın faiz oranları ve enflasyon beklentilerine ilişkin daha fazla bilgi sağlayacak. Bu bağlamda, yatırımcıların piyasaların genel performansını ve ekonomik göstergelerdeki değişimleri yakından takip etmeleri önem taşımaktadır.

Ayrıca Okuyun: Güne Başlarken: İki Hızlı Küresel Ekonomi Yolda