S&P 500 ve Nasdaq, önceki oturumda gerçekleşen ve Jumbo Fed faiz indirimiyle tetiklenen yükselişin ardından Çip sektöründeki zayıflığın da etkisiyle günü düşüşle kapattı. Hazine tahvili getirileri ise pek değişmedi. Altın fiyatları ilk kez 2.600 dolar seviyesinin üzerine çıktı. Japonya Merkez Bankası’nın faiz oranlarını sabit tutmasının ardından dolar yen karşısında değer kazandı. Petrol fiyatları ise geriledi.
ABD Borsaları Kapanış Özeti
Sektörler:
- Güçlü: Kamu Hizmetleri, İletişim Hizmetleri, Tüketici Ürünleri
- Zayıf: Enerji, Sanayi, Hammaddeler, Gayrimenkul, Finansal Hizmetler
Piyasayı Hareketlendirenler
- Hisse senetlerinde güçlü bir yükselişin ardından konsolidasyon
- FedEx (FDX) kazançlarına ve öngörülerine olumsuz tepki
- Hisse senedi opsiyonları, endeks opsiyonları, tekil hisse vadeli işlemleri ve endeks vadeli işlemlerinin üç aylık vadesinin dolması
Bugünkü işlemler, hisse senedi opsiyonları, endeks opsiyonları, hisse vadeli işlemleri ve endeks vadeli işlemlerinin üç aylık vadesinin dolması nedeniyle ortalamanın üzerinde bir hacme sahipti. Dow Jones Sanayi Endeksi, dünkü kapanışına göre %0,1 artarak yeni bir zirveye ulaştı. Buna karşın S&P 500 (%-0,2) ve Nasdaq Bileşik Endeksi (%-0,4) dünkü kapanışlarına kıyasla hafif bir düşüş gösterdi. Russell 2000, diğer endekslerin gerisinde kalarak %1,1 düştü.
Genel aşağı yönlü eğilim, hisse senetlerinde güçlü bir yükselişin ardından yaşanan konsolidasyon faaliyetleriyle ilişkilendirildi. Russell 2000, bu hafta %2,1’lik bir kazanç kaydetti ve S&P 500 geçen Cuma’dan bu yana %1,4 yükseldi.
Çip üreticilerindeki zayıflık da bugünkü işlemde etkili bir faktördü ve PHLX Yarı İletken Endeksi (SOX) %1,3 geriledi. Intel (+%3,3), Qualcomm’un (-%2,9) kendisini satın almakla ilgilendiği haberinin The Wall Street Journal’da yer almasının ardından öğleden sonraki işlemlerde dikkat çeken bir yükseliş yaşadı.
Yarı iletken sektöründeki kayıplar, Microsoft (-%0,8) ve Apple (-%0,3) hisselerindeki düşüşler, S&P 500 bilgi teknolojisi sektöründeki (%-0,5) fiyat hareketine katkıda bulundu. Kamu hizmetleri sektörü (+%2,7) dışında hiçbir sektör %0,7’den fazla hareket etmedi.
Kamu hizmetleri sektörü, Constellation Energy’nin (CEG 254,98, +46,48, +%22,3) Microsoft ile 20 yıllık bir enerji satın alma anlaşması yaptığını ve Three Mile Island Birim 1’in yeniden başlatılacağını duyurmasının ardından büyük bir yükseliş yaşadı.
Diğer tarafta, NIKE (+%6,8) bugün, Elliott Hill’in 14 Ekim 2024 itibarıyla Başkan ve CEO olacağını duyurmasının ardından manşetlere çıktı.
Uzun vadeli Hazine getirileri, bu haftaki sağlam ekonomik veriler ve ABD Merkez Bankası’nın büyük çaplı faiz indiriminin ardından yükseldi. Piyasada, enflasyon beklentileri konusunda aşırı düşüş beklentisi olduğu ve çok fazla faiz indirimi fiyatlandığı belirtiliyor. Son güçlü ekonomik veriler, düşük işsizlik başvuruları ve güçlü perakende satışlarla birlikte ekonomideki gücün devam ettiğini gösteriyor. Gösterge niteliğindeki 10 yıllık tahviller, %3,7413 getiri ile değer kaybederken, 30 yıllık tahviller düşüşle %4,0824 getiri sağladı. İki yıllık tahviller ise artarak %3,5931 getiri elde etti.
Dolar, Japonya Merkez Bankası’nın faiz oranlarını değiştirmemesinin ve yakın zamanda faiz artırımına gitmeyeceğinin sinyalini vermesinin ardından yen karşısında değer kazanarak iki haftanın en yüksek seviyesine ulaştı. Piyasalarda biraz konsolidasyon olduğu ve bu hareketin özellikle Fed sonrası dolar-yen hareketinde belirgin olduğu gözlemleniyor. Dolar, 144,50 Japon yeni seviyesine çıkarak Eylül başından bu yana en yüksek seviyesine ulaştı ve son olarak %1 artışla 144,04 seviyesinde işlem gördü. Euro ise %0,03 düşüşle 1,1158 dolara geriledi. Dolar endeksi %0,15 artışla 100,76 seviyesine yükseldi.
Petrol fiyatları gerilemesine rağmen üst üste ikinci haftayı kazançla kapattı ve ABD faiz indirimi ile ABD arzındaki düşüşten destek buldu. Ancak, büyük emtia tüketicisi Çin’deki yavaşlayan ekonomi belirtileri fiyatlara bir tavan oluşturdu. Hafta genelinde her iki gösterge de %4’ten fazla yükseldi. Piyasa, 70 dolar altı seviyenin, hedge fonların ham petrol ve yakıt ürünlerinde yükseliş beklentisine dair rekor zayıf inancıyla birleştiğinde, bir resesyonun gerekli olacağı sonucuna vardı; ancak bu haftaki büyük ABD faiz indirimi bu riski azalttı. Brent vadeli işlemleri %0,23 düşüşle varil başına 74,71 dolara gerilerken, WTI ham petrol vadeli işlemleri %0,25 düşüşle varil başına 71,92 dolara indi.
Altın, ilk kez 2.600 dolar seviyesinin üzerine çıkarak, ABD’deki ek faiz indirimi beklentileri ve Orta Doğu’daki artan gerilimler nedeniyle yükselişini sürdürdü. Fed’in büyük bir indirimle gevşeme döngüsüne başlamasıyla ilgili hâlâ bir alışların olduğu gözlemleniyor. Ancak, ETF girişlerinin nispeten düşük olduğu ve Asyalı alıcıların hâlâ alım yapmadığı belirtiliyor; bu da piyasanın aşırı pozisyon aldığına işaret ediyor. Spot altın %1,31 artışla ons başına 2.620,35 dolara yükselirken, ABD altın vadeli işlemleri %1,22 artışla ons başına 2.646,60 dolara çıktı.
Bugün ABD’de önemli bir ekonomik veri açıklanmadı.
Önümüzdeki haftaya bakıldığında, Eylül Tüketici Güven Endeksi Salı günü, Ağustos Yeni Konut Satışları raporu Çarşamba günü, haftalık işsizlik başvuruları raporu Perşembe günü ve Ağustos Kişisel Gelir ve Harcama raporu Cuma günü açıklanacak.
ABD Merkez Bankası yetkilileri, hafta boyunca farklı etkinliklerde yer alacak. Perşembe günü, Fed Başkanı Powell, New York Fed Başkanı John Williams ve Fed Denetim Başkan Yardımcısı Michael Barr, New York Fed tarafından düzenlenen 2024 Hazine Piyasası Konferansı’nda konuşma yapacaklar. Aynı zamanda, Boston Fed Başkanı Susan Collins, Boston Fed’in Finansal Kapsayıcılık ve Bankacılık Denetimi Atölyesi kapsamında, Fed Yönetim Kurulu Üyesi Adriana Kugler ile banka denetimi ve finansal kapsayıcılığın kesişimine odaklanan sanal bir sohbet gerçekleştirecek. Aynı etkinlikte, Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari, Barr ile Fed’in topluluk geliştirme çalışmaları, krediye erişimi artırmada yapay zeka ve makine öğrenimi ile ilgili fırsatlar ve zorluklar üzerine sanal bir sohbet düzenleyecek.
Wall Street’te Öne Çıkan Şirket Haberleri
Qualcomm, Intel ile Satın Alma Görüşmeleri Yaptı
Son günlerde Qualcomm’un, çip üreticisi Intel’e bir satın alma teklifi yaptığı bildirildi. Wall Street Journal’ın, konuyla ilgili kişilere dayandırdığı haberine göre, Intel işini yeniden yapılandırmaya çalışırken özellikle çip dökümhaneleri ve yapay zeka işlemcilerine odaklanıyor. Ancak Intel, işten çıkarmalar, temettü ödemelerinin askıya alınması ve önemli bir yönetim kurulu üyesinin istifası nedeniyle son aylarda hisse senetlerinde ciddi düşüş yaşadı. Qualcomm ve Intel, Reuters’in yorum taleplerine hemen yanıt vermedi.
ABD FTC, Yüksek İnsülin Fiyatları Nedeniyle ‘Ara Buluculara’ Dava Açtı
ABD Federal Ticaret Komisyonu (FTC), ülkenin en büyük üç eczane yardım yöneticisine, diyabet hastalarını daha pahalı insülinlere yönlendirerek ilaç şirketlerinden milyonlarca dolar indirim kazandıkları iddiasıyla dava açtı. Davada UnitedHealth Group’un Optum birimi, CVS Health Corp’un CVS Caremark’ı ve Cigna’nın Express Scripts’i, daha düşük maliyetli insülin ürünlerini sigorta kapsamında sunmadıkları gerekçesiyle suçlanıyor. FTC, bu durumun, indirimli fiyattan yararlanamayan hastaları, özellikle de sigorta katılım payı ve muafiyeti olanları mağdur ettiğini söyledi. Davaya göre, bu üç şirket ABD’deki tüm reçetelerin %80’ini yönetiyor. CVS sözcüsü David Whitrap, e-posta ile yaptığı açıklamada, şirketin Amerikalılar için insülini daha uygun fiyatlı hale getirmek için çalıştığını ve FTC’nin “kesinlikle yanlış” olduğunu belirtti.
Nike’ın Yeni CEO’su, Perakendeci İlişkilerini İyileştirmeye Odaklanabilir
Nike’ın yeni CEO’sunun, şirketin satışlarını artırmak için perakendeci ilişkilerini onarma çabalarını iki katına çıkarması bekleniyor. Bu, görevden ayrılan CEO John Donahoe’nin doğrudan kendi mağazaları ve web sitesi aracılığıyla satış yapma stratejisine karşı bir hamle olacak. Spor giyim devi, Perşembe günü şirketin kıdemli yöneticisi Elliott Hill’i CEO olarak atadı ve bu, strateji hataları ve yoğun rekabetle boğuşan şirkette bir toparlanma olacağı konusunda yatırımcılara güven verdi. Morningstar analisti David Swartz, “Nike yönetim kurulu (Knight ailesi de dahil) son dönemde yaşanan sorunları çözebilecek, şirketi yakından tanıyan bir lider istiyordu. Bu sorunların en önemlisi, Donahoe’nun ürün geliştirme ve perakendeci ilişkileri yerine doğrudan satışa öncelik verme çabasıdır” dedi.
FedEx Hisseleri Düşük Talep Nedeniyle Geriledi
FedEx hisseleri, zayıf ekonomik koşullar ve müşterilerin daha yavaş, ucuz teslimatlara yönelmesi nedeniyle birinci çeyrek kârında büyük bir düşüş yaşadı. Küresel ticaret barometresi olarak görülen FedEx’in piyasa değerinde yaklaşık 11 milyar dolar kayıp yaşanabilir. Şirketin kazanç raporu, rakipleri United Parcel Service ve DHL’in hisselerini de düşürdü. Bu firmalar da düşük talep ve pandemi döneminin e-ticaret patlamasından kalan yüksek maliyet yükleriyle başa çıkmaya çalışıyor.
Perşembe günü, FedEx çeyrek dönem kârında beklenenden daha büyük bir düşüş bildirdi ve kazanç hedeflerinin üst sınırını aşağı çekti. Bu durum, en az sekiz aracılık firmasının Cuma günü şirketin hisse fiyatı hedeflerini düşürmesine yol açtı. Susquehanna analisti Bascome Majors, bir müşteri notunda, “FedEx son dört yılda üçüncü kez mali yılına hayal kırıklığı yaratan bir birinci çeyrekle başladı” dedi. Şirket hisseleri %15,24 düşüşle 254,63 dolara geriledi.
ABD, Batarya Üretim Sektörüne 3 Milyar Dolar Tahsis Edecek
ABD Enerji Bakanlığı, Biden yönetiminin tedarik zincirini Çin’den uzaklaştırma çalışmaları kapsamında, batarya üretim sektöründe 14 eyaletteki 25 projeye 3 milyar dolar tahsis etmeyi planladığını açıkladı. Bu projeler, gelişmiş bataryalar ve batarya malzemelerinin yerli üretimini artıracak ve ABD’nin elektrikli araç (EV) vergi kredisi kurallarının benimsenmesiyle birlikte batarya üretimi ve kritik mineralleri Çin’den uzaklaştırmaya yönelik adımların bir parçası olacak. Bu fon, batarya sınıfı işlenmiş kritik mineraller, bileşenler, batarya üretimi ve geri dönüşümü destekleyerek projelere toplamda 16 milyar dolarlık yatırım ve 12.000 üretim ve inşaat işi sağlayacak. Beyaz Saray iklim danışmanı Ali Zaidi, “Mineral güvenliği, iklim güvenliği için gereklidir” dedi ve bu adımın, katı hal bataryalar ve diğer yeni kimyalar gibi bir sonraki nesil batarya teknolojilerinde liderlik yapmayı sağlayacağını belirtti.
Teknoloji Devleri, Avrupa’nın Yapay Zeka Yasasını Hafifletmeye Çalışıyor
Dünyanın en büyük teknoloji şirketleri, Avrupa Birliği’ni yapay zekayı düzenlerken daha hafif bir yaklaşım benimsemeye ikna etmek için son bir hamleye girişti. Bu, milyarlarca dolarlık para cezalarından kaçınmayı hedefleyen bir çaba olarak görülüyor. AB milletvekilleri, farklı siyasi gruplar arasında yapılan yoğun müzakerelerin ardından Mayıs ayında yapay zekayı düzenleyen dünyanın ilk kapsamlı kurallar bütünü olan Yapay Zeka Yasası üzerinde anlaştılar. Ancak yasanın eşlik eden uygulama kuralları kesinleşene kadar, “genel amaçlı” yapay zeka (GPAI) sistemleri üzerindeki kuralların ne kadar sıkı uygulanacağı ve şirketlerin kaç tane telif hakkı davası ve milyar dolarlık ceza ile karşı karşıya kalabileceği belirsizliğini koruyor.