ABD Merkez Bankası’nın faiz oranlarını yarım puan indirmesinin ve daha fazla faiz indiriminin yolda olduğunu belirtmesinin ardından ABD Hisse senetleri günü keskin bir yükselişle kapattı. Hazine tahvili getirileri yükseldi. Altın fiyatları artarken, dolar sabit kaldı. Petrol fiyatları ise, düşük faiz oranlarının daha güçlü talep anlamına geleceği beklentisiyle yükseldi.
Wall Street Kapanış Özeti
Sektörler
Güçlü: Bilişim Teknolojisi, İhtiyari Tüketim, İletişim Hizmetleri, Malzeme, Sanayi, Enerji
Zayıf: Kamu Hizmetleri, Gayrimenkul, Temel Tüketim Ürünleri
Piyasayı Hareketlendirenler
- Fed’in agresif faiz indirimine tepki
- Mega şirketler ve çip üreticilerinde güçlenme
- Ekonominin yumuşak inişe doğru ilerlediği yönünde iyimserlik
- Daha fazla kazancı kaçırma korkusu
ABD Hisse Senetleri Kapanış Özeti:
Borsa bugün güçlü bir performans sergiledi. S&P 500 (%1,7) ve Dow Jones Sanayi Ortalaması (%1,3) yeni tarihi zirvelerine ulaşırken, Nasdaq Bileşik Endeksi %2,5 yükseldi.
Bu yükseliş, dün FOMC’nin federal fonlama oranı hedefini 50 baz puan indirerek %4,75-5,00 aralığına çekme kararına bir tepki olarak gerçekleşti. Bugünkü kazançlar aynı zamanda ekonominin iyi durumda olduğu ve Fed’in sağlam bir ekonomik ortamı sürdürmek için gerektiğinde faizleri indireceği inancını yansıttı. Bu sabah açıklanan veriler de bu iyimser görüşü destekledi.
Haftalık işsizlik başvuruları resesyon seviyelerine yakın seyretmeye devam ederken, Philadelphia Fed Endeksi Eylül ayında yeniden genişleme bölgesine (0.0 üzeri) geçti. Ağustos ayı mevcut konut satışları beklentilerin biraz altında kalsa da piyasadaki sıkılığı sürdürdü.
Hemen hemen her şey, daha fazla kazanç fırsatını kaçırma korkusu ve mega şirketler ile çip üreticilerindeki güçlenmenin etkisiyle yükseldi. Vanguard Mega Cap Growth ETF (MGK) %2,5 yükselirken, PHLX Yarı İletken Endeksi (SOX) %4,3 arttı.
T-Mobile CEO’sunun iPhone 16 satışlarının ilk hafta geçen yılki modellerden daha iyi olduğunu açıklamasının ardından, Apple (+%3.7) öne çıkan hisselerden biri oldu.
Bu fiyat hareketleri, S&P 500 bilişim teknolojisi sektörünü %3,1 yukarı taşıdı. İhtiyari tüketim (%2,2), iletişim hizmetleri (%1,9) ve sanayi (%1,8) sektörleri de en iyi performans gösteren sektörler arasında yer aldı.
Öte yandan, kamu hizmetleri (%-0,6) ve temel tüketim ürünleri (%-0,6) gibi defansif sektörler bugün zayıf performans gösterdi, bu da piyasada daha fazla risk alma eğilimi olduğunu yansıttı.
Hazine Tahvil Getirileri, Beklenenden İyi Gelen İşsizlik Başvurusu Verileriyle Yükseldi
Beklentilerin üzerinde gelen işsizlik başvuruları verisi, Fed’in büyük çaplı faiz indirimi açıklamasının ardından küresel risk iştahını artırarak Hazine tahvil getirilerini yükseltti. 10 yıllık tahvil getirisi beş baz puan artarak %3,73’e yükselirken, 2 yıllık tahvil getirisi %3,60’ta sabit kaldı.
Ekonomik görünümün sıkı takip edilen göstergelerinden biri olan getiri eğrisi de yükseldi veya dikleşti. FOMC toplantısından bu yana en belirgin eğilim, getiri eğrisinin dikleşmesi oldu. Agresif bir Fed’in, reflasyonist ekonomik büyüme ya da enflasyon beklentilerindeki hafif bir artış olasılığı ile birleştiğinde, eğrinin daha da dikleşmesine yol açtığı belirtiliyor.
Dolar
Piyasaların 50 baz puanlık büyük faiz indirimi ve Fed’in genişlemeci para politikası duruşuna geçişiyle mücadele ederken dalgalı işlemlerde fazla değişiklik göstermedi. Yarım puanlık indirimin pek beklenmediği, ancak dolar üzerinde ekstra bir zarar yaratmamasının şaşırtıcı olduğu belirtiliyor. Dolar endeksi %0,05 artışla 100,64’e yükseldi. Euro %0,40 artarak 1,1162 dolara çıktı. Japon yeni karşısında ise dolar %0,25 artışla 142,62 yene yükseldi.
Petrol
ABD Merkez Bankası’nın büyük faiz indirimi, küresel gösterge olan Brent petrolün geçen hafta neredeyse üç yılın en düşük seviyesinden toparlanmasına yardımcı oldu. Orta Doğu’daki artan gerilimlerin de petrol fiyatlarını desteklediği ifade ediliyor. Ayrıca, küresel petrol stoklarındaki düşüşün petrol fiyatlarını destekleyeceği ve Brent petrolünün önümüzdeki aylarda tekrar 80 doların üzerine çıkacağı öngörülüyor. Brent petrol vadeli işlemleri %1,55 artışla varil başına 74,79 dolara, WTI vadeli işlemleri ise %1,55 artışla 72,01 dolara yükseldi.
Altın
ABD Merkez Bankası’nın faiz indirimiyle birlikte para politikasındaki genişleme döngüsüne başlaması, altın fiyatlarını yükseltti. Spot altın %1,18 artışla ons başına 2.588,91 dolara çıktı. ABD altın vadeli işlemleri ise %0,57 artışla 2.613,50 dolara yükseldi. Bazı Piyasa oyuncuları mali ve ticaret açıklarının daha büyük ve daha fazla faiz indirimi getireceği ve bu durumun doların değerini daha da zayıflatacağı düşüncesinde. Jeopolitik risklerin, mevcut açıklarla birlikte düşük faiz ortamı ve zayıf doların bir araya gelmesinin, altındaki yükselişi tetikleyen temel faktörler olduğu belirtiliyor.
Bugünkü Ekonomik Veriler:
- Haftalık İlk İşsizlik Başvuruları: 219 bin (beklenti: 232 bin); Önceki: 231 bin (230 binden revize edildi), Haftalık Devam Eden İşsizlik Başvuruları: 1.829 milyon; Önceki: 1.843 milyondan 1.850 milyona revize edildi.
- Bu raporun temel çıkarımı, düşük işsizlik başvuruları verisinin, Fed Başkanı Powell’ın da kabul edebileceği gibi, bir resesyon veya ekonomik gerileme ihtimalini artırmadığıdır.
- Q2 Cari İşlemler Dengesi: -266.8 milyar dolar; Önceki: -241.0 milyar dolardan -237.6 milyar dolara revize edildi.
- Eylül Philadelphia Fed Endeksi: 1,7 beklenti: 3,0); Önceki: -7,0
- Ağustos Mevcut Konut Satışları: 3.86 milyon (beklenti: 3.90 milyon); Önceki: 3.96 milyon (3.95 milyondan revize edildi)
- Bu raporun temel çıkarımı, mortgage oranlarındaki düşüşle birlikte daha fazla envanterin piyasaya çıktığı ancak hâlâ sıkı bir piyasa olduğudur; bu durum, medyan konut fiyatlarındaki artışla kendini göstermektedir.
- Ağustos Öncü Konut Satışları: -%0,2 (beklenti : -%0,3); Önceki: -%0,6
ABD Piyasalarında Öne Çıkan Şirket Haberleri
ABD Banka Hisseleri, Büyük Faiz İndirimi Sonrasında Kredi Riski ve Maliyet Endişelerini Azaltarak Yükseldi
ABD Merkez Bankası’nın faiz oranlarını 50 baz puan indirmesi, mevduat maliyetlerinin düşeceği ve borçlular üzerindeki baskının azalacağı umutlarını artırarak ABD banka hisselerinde artışa neden oldu. Bankalar, özellikle ticari gayrimenkul (CRE) portföylerinde, ofis alanlarına olan talep eksikliğinin büyük bir baskı oluşturduğu durumlarda, borçlular arasında olası temerrütlere karşı milyarlarca dolarlık karşılık ayırmış durumda. Özellikle mortgage ve taşıt kredileri bulunan bankalar için kısa vadede faiz marjlarında bir iyileşme olabilir. Wells Fargo, %2,84 artışla 55,80 dolara yükseldi. JPMorgan Chase ise %1,46 artarak 210,56 dolara ulaştı. Ayrıca, büyük ABD ev yapımcılarının hisseleri de Fed’in faiz indirim döngüsünün mortgage faiz oranları üzerindeki baskıyı hafifleteceği ve yeni evlere olan talebi artıracağı beklentisiyle yükseldi. D.R. Horton %1,46 artışla 197,02 dolara yükselirken, Lennar %2,13 artışla 192,45 dolarda kapandı.
AB Rekabet Düzenleyicileri Apple’a Rakiplerine Açılma Zorunluluğunu Belirtecek
AB rekabet düzenleyicileri, Apple’ın kapalı ekosistemini rakiplerine açmasını zorunlu kılan kurallara uyduğundan emin olmak için adımlar attı, aksi takdirde Apple ağır bir para cezasıyla karşı karşıya kalabilir. AB Komisyonu, geçtiğimiz yıl yürürlüğe giren Dijital Piyasalar Yasası’na (DMA) uyması için Apple’a ne yapması gerektiğini açıklayacak. Bu ilk işlem, iOS bağlantı özelliklerini ve akıllı saatler, kulaklıklar, sanal gerçeklik başlıkları gibi internet bağlantılı cihazların işlevselliklerini hedefliyor. Aynı zamanda, Rus perakendeciler, Apple’ın Rusya’ya ihracat yasağını aşarak en yeni iPhone’unu ABD’deki fiyatların yüzlerce dolar üzerinde satışa sundu.
Intel, Mobileye’deki Çoğunluk Hissesini Satma Planı Olmadığını Açıkladı
Intel, Mobileye Global’deki çoğunluk hissesini satma planı olmadığını açıklayarak, bu otonom sürüş teknolojisi şirketinin hisselerinin değer kazanmasına neden oldu. Bu yıl %73 değer kaybeden Mobileye hisseleri, Intel’in şirketteki hissesinin bir kısmını satmayı planladığı yönündeki haberler sonrası düşüş yaşamıştı. Intel, otonom sürüş teknolojisinin geleceğine ve Mobileye’nin gelişmiş sürücü destek sistemlerinin geliştirilmesinde lider konumuna inandığını belirtti. Intel, Mobileye’yi 2017’de 15,3 milyar dolarlık bir anlaşmayla satın almıştı ancak beş yıl sonra hisselerini halka arz yoluyla yeniden listeledi. 30 Aralık itibarıyla Intel, Mobileye’nin %88,3’lük hissesine sahipti. Mobileye hisseleri %14,99 artışla 13,35 dolardan kapandı.
Amazon, Satıcıları İçin Sohbet Robotu Ekleyerek Otomasyonu Artırıyor
Amazon, bağımsız satıcılarına satış metrikleri, envanter yönetimi ve ürün reklamcılığı gibi konularda yardımcı olacak yeni bir yapay zeka uygulaması duyurdu. “Amelia” adı verilen bu yazılım, satıcıların tatil hazırlıkları ve işlerinin performansı gibi geniş sorulara anında yanıtlar verebiliyor. Şirket, ilerleyen zamanlarda yazılımın gecikmiş gönderimler gibi sorunları ek insan müdahalesi olmadan çözebileceğini de belirtti. Aynı zamanda, sosyal medya şirketlerinin kullanıcıları hakkında topladığı, paylaştığı ve işlediği büyük miktarda bilgiyi yeterince şeffaflık ve kontrol sunmadan işlediği, yapay zeka sistemleriyle nasıl kullanıldığı konusunda ise sınırlı bilgi sunduğu belirtildi.
Perakende Devi Target, PepsiCo Yöneticisi Jim Lee’yi CFO Olarak Atadı
ABD’li perakende devi Target, uzun süreli PepsiCo yöneticisi Jim Lee’yi 22 Eylül itibarıyla finans direktörü (CFO) olarak atadı. Lee, 2019’un sonlarından bu yana şirketin finans direktörü olarak görev yapan ve bu yıl başında operasyon direktörlüğüne getirilen Michael Fiddelke’nin yerini alacak. Lee, 25 yıldan fazla finans, strateji ve iş deneyimine sahip olup, en son PepsiCo’nun yardımcı CFO’su olarak görev yaptı. Önceki görevinde, PepsiCo’nun küresel vergi, hazine, yatırımcı ilişkileri ve çevresel, sosyal ve yönetişim (ESG) raporlama fonksiyonlarını yönetti ve içecek üreticisinin uluslararası işlerinin finans ekiplerini yönetti. Target’ta ise finansal planlama ve analiz, finansal yetkinlikler, iç denetim ve kurumsal gelişimden sorumlu olacak.
Cumhuriyetçi Eyaletler, Google Gizlilik Anlaşmasına ABD’de İtiraz Etti
Bir grup Cumhuriyetçi eyalet başsavcısı, Çarşamba günü ABD’de bir temyiz mahkemesinden, Google ile yapılan 62 milyon dolarlık tüketici gizliliği anlaşmasını reddetmesini talep etti. Anlaşma, dava üyelerine değil, davacılarının avukatlarına ve bazı savunuculuk gruplarına para aktarılması nedeniyle eleştirildi. Iowa’nın öncülüğünde Florida, Ohio, Georgia ve Virginia gibi 20 eyaletin başsavcıları, 9. ABD Temyiz Mahkemesi’ne anlaşmanın, “tartışmalı politik örgütlere” sınıf üyelerinden daha fazla fayda sağladığını belirtti. Eyaletler, anlaşmanın fonlarının “çevresel adalet, kürtaj ve cinsellik üzerine tartışmalı pozisyonlar” alan gruplara aktarılmasının uygunsuz olduğunu ve bu grupların çalışmalarının davacılarının veri gizliliği talepleriyle tamamen ilgisiz olduğunu ifade etti. Ayrı bir gelişmede, Alphabet’in Google birimi, Brezilyalı bir girişimden doğa temelli karbon giderim kredileri satın almayı kabul etti. Bu, Google’ın Güney Amerika ülkesindeki karbon projelerine ilk kez katılımı oldu.