Küresel Piyasalar Biden’ın Çekilmesiyle Yeniden Şekilleniyor

• ABD Başkanı Biden, Başkanlık Yarışından Çekildi ve Başkan Yardımcısı Harris’i Destekledi
• Çin Merkez Bankası (PBoC), 7 günlük ters repo oranını 10 baz puan düşürerek piyasaları şaşırttı. Asya Pasific hisse senetleri, geçen Cuma günü Wall Street’teki satış baskısının ardından haftaya çoğunlukla düşüşle başladı.
• Avrupa hisse vadeli işlemleri, Euro Stoxx 50 vadeli işlemleri Cuma günü nakit piyasanın %0,9 düşmesinin ardından %0,5 yükseldiği için yüksek açılışı işaret ediyor.
• DXY sabit ve dar bir aralıkta seyrediyor, EUR/USD 1.08 seviyesinde bulunuyor, antipodeanlar geride kalıyor.
• İleriye bakıldığında, öne çıkanlar arasında Alman Perakende Satışları yer alıyor.

Piyasa Gündeminde Bu Sabah Öne Çıkanlar

Joe Biden’ın çekilmesi ABD seçim yarışını yeniden şekillendiriyor. Küçük bir dosya dünya çapında BT kaosuna neden oldu. Andrew Bailey ise faiz oranları konusunda tüccarları merakta bırakıyor. İşte konuşulanlar:

Biden Yarıştan Çekildi

Joe Biden’ın yeniden seçim kampanyasından çekilmesi ve Başkan Yardımcısı Kamala Harris’i desteklemesi sonrası dolar değer kaybetti, Hazine tahvilleri ise yükseldi. Demokratların Biden’ı yenilgiye uğratabilecek kadar zayıf olduğunu düşündükleri için üzerindeki baskılar nedeniyle Biden bu kararı aldı. Harris’in Demokrat kampanyasını canlandırabileceğine dair bir bahis olarak görülen bu hamle, tarihindeki en kısa başkanlık yarışını başlatıyor. Biden’ın kararını Pazar günü ABD öğleden sonrasında açıklamasından bu yana Demokrat bağışçıların 50 milyon dolardan fazla para topladığı belirtiliyor. Harris’in partisinin adaylığı için açık favori olmasıyla, şimdi dikkatler Harris’in yanında yer alacak isme çevrildi. Yatırımcılar, bu durumun Trump ticareti için ne anlama geldiğini değerlendiriyor.

CrowdStrike Kaosu

Cuma günü işe gelen NHS doktoru Brendan Delaney, resepsiyonistin aceleyle not defterlerini topladığını ve bir iş sürekliliği planı aradığını gördü. Büyük siber güvenlik yazılımı üreticilerinden biri olan CrowdStrike Holdings, hatalı bir güncelleme yayınlayarak dünya çapında bir BT çöküşüne neden oldu ve havaalanlarını, bankaları, borsaları ve işletmeleri felç etti. Uzmanlara göre, yalnızca tek bir web sayfası görüntüsü barındırabilecek kadar büyük olan küçük bir dosya, dünya çapındaki en büyük BT kesintisinden sorumluydu. Bu, küresel BT sisteminin eşi benzeri görülmemiş bir ölçekteki kırılganlığını ortaya çıkardı ve birçok kuruluş ve bireyin birkaç teknoloji şirketine olan bağımlılığının tehlikelerini vurguladı.

Bailey Sessiz Kaldı

İngiltere Merkez Bankası Başkanı Andrew Bailey’in iki aylık sessizliği, faiz oranlarında kritik bir değişikliğin zamanlaması konusunda tahmin yürütmeyi zorlaştırdı. Bir sonraki karar zamanına kadar, İngiltere merkez bankası başkanı on haftadan fazla bir süredir halka açık konuşma yapmamış olacak. Haziran faiz toplantısından sonraki tek cümlelik açıklama dışında, bu dört yılı aşkın süredir başkan olarak en uzun sessiz kalış dönemi. Son haftalarda beklenenden daha hızlı gelen enflasyon rakamları gibi dalgalı ekonomik verilerin ardından, sessizlik kararı üzerinde daha da önemli bir etkiye sahip.

Çin Faiz İndirdi

Çin Halk Bankası, neredeyse bir yıl sonra ilk kez önemli kısa vadeli politika faiz oranını düşürerek büyümeyi desteklemeye yönelik adımlarını hızlandırdı. Yedi günlük ters repo faizi 10 baz puan düşürülerek %1,7’ye indirildi. Bu hamle, açık piyasa operasyon mekanizmasını optimize etmeyi ve ekonomi için finansal desteği artırmayı amaçlıyor. Geçen hafta yayımlanan resmi verilerin, Nisan-Haziran döneminde ekonomik büyümenin beş çeyreğin en kötü hızına gerilediğini göstermesinin ardından bu indirim geldi. Aynı zamanda, varlıkları 22 trilyon doları yöneten egemen varlık fonları ve merkez bankaları, artan jeopolitik gerilimlerin gelişen piyasa varlıklarına fayda sağlayacağını düşünüyor.

Porsche’nin Kurtarma Planı

Porsche, zor durumdaki pil üreticisi Varta’nın kurtarılmasında daha büyük bir rol almayı değerlendiriyor. Alman lüks otomobil üreticisi, sadece Varta’nın e-mobilite pil birimine dahil olmayı değil, aynı zamanda tüm grupta azınlık hissesini de satın almayı amaçlıyor. Varta, iki yeniden yapılandırma teklifi üzerinde değerlendirme yaptığını ve potansiyel yatırımcılarla görüşmeler yürüttüğünü belirtti. Bu teklifler arasında, Avusturyalı girişimci ve Varta’nın çoğunluk hissedarı Michael Tojner tarafından kontrol edilen Porsche ve diğer ilgili taraflar bulunuyor.

Bugünün Ekonomik Veri Gündemi

Ekonomi takviminde sakin bir gün bizi bekliyor. Polonya perakende satışları ve İrlanda üretici fiyatlarının yanı sıra, Ryanair, Anglo American Platinum ve ABD’den Verizon’un kazanç raporları bekleniyor.

Asya Borsalarında Bu Sabah – Piyasa Özeti

Küresel Piyasalarda Hisse Senetleri

ABD hisse senetleri, global bir IT kesintisinin CrowdStrike (CRWD) güncellemesinden kaynaklanması ve Başkan Biden’ın yeniden seçilme şansının azalması nedeniyle Cuma günü düşüşünü sürdürdü. Ayrıca, seans boyunca ham petrol fiyatları düşerken ve yüksek getiriler ile riskten kaçış ticareti nedeniyle dolar desteklendi.

APAC hisseleri, geçen Cuma günü Wall Street’teki satış baskısının ardından ve Çin’in sürpriz faiz indirimlerine rağmen haftaya çoğunlukla düşüşle başladı. Ayrıca piyasalar, Başkan Biden’ın seçim yarışından çekilme kararını da yansıttı.

ASX 200, enerji sektörünün Cuma günü petrol fiyatlarının düşmesiyle en çok etkilenen sektör olması ve madencilik hisselerinin de olumsuz etkilenmesi ile düşüşe öncülük etti. South32 hisseleri, üretim güncellemesinin ardından Worsley Alumina operasyonları için 554 milyon ABD doları tutarında bir değer düşüklüğü karşılığı ayıracağını açıklamasının ardından çift haneli yüzde düşüş kaydetti.

Nikkei 225, kilit 40.000 seviyesinin altına düşmesinin ardından son düşüşlerini sürdürdü.

Hang Seng ve Şanghay Bileşik Endeksi karışık seyir izledi. İlki yerel teknoloji hisselerinin direnci nedeniyle trendin tersine giderken, Çin Devlet Başkanı Xi’nin Çin’in kalkınmasının stratejik fırsatlar, riskler ve zorlukların bir arada bulunma dönemine girdiğini ve artan belirsizlikler ve öngörülemeyen faktörler bulunduğunu belirtmesinin ardından ana kara baskı altında kaldı. Ayrıca, PBoC’nin 7 günlük ters repo oranını 10 baz puan indirme sürprizi ve Çin bankalarının benzer şekilde LPR’leri (kredi prime oranları) düşürmesi, bazıları kısa vadeli fonlama oranlarının düşürülmesini ekonomi ve Çin’in yavaşlayan emlak sektörünü canlandırmak için gereken büyük önlemler olarak görmedikleri için risk iştahını artırmadı.

ABD hisse senedi vadeli işlemleri, geçen haftanın sonundaki satış baskısından hafif bir rahatlama ile marjinal olarak daha yüksekti.

Avrupa hisse vadeli işlemleri, Euro Stoxx 50 vadeli işlemleri Cuma günü nakit piyasanın %0,9 düşmesinin ardından %0,5 yükseldiği için yüksek açılışı işaret ediyor.

Döviz (FX) Piyasası

DXY Dolar Endeksi iki yönlü fiyat hareketi gördü ancak Başkan Biden’ın seçim yarışından çekilmesi sonrası başlayan ilk hafif zayıflamanın kısmen tersine dönmesi ve ABD’den bu hafta gelecek önemli veri açıklamaları öncesinde ve Fed’in sessizlik döneminde olması nedeniyle dar parametreler içinde kaldı.

EUR/USD hafif dolar baskısı ve ECB’nin Makhlouf’un hafta sonu yaptığı açıklamada faiz indirimi kararını aceleye getirmeye gerek olmadığını söylemesiyle küçük kazançlar elde etti. Ancak, tek para birimi 1.0900 seviyesine kısa süreliğine girmeyi başaramayınca hafifçe geri çekildi.

GBP/USD, 1.2900 seviyesindeki yakın dönem desteğinin üzerinde kalarak yatay işlem gördü. Hafta sonu çıkan haberlere göre ise İngiltere Hazine bakanları, zor bir sonbahar Bütçesi ve potansiyel vergi artışları için kamuoyunu hazırlamaya çalışıyor.

USD/JPY, katılımcıların ABD’deki devam eden siyasi belirsizlik ve Japonya’da veri açıklamalarının olmaması nedeniyle dolardaki kararsız havayı yansıtmasıyla kararsız bir seyir izledi.

Antipodeanlar, zayıf risk tonu ve son dönemdeki emtia zayıflığından kaynaklanan ters rüzgarlar nedeniyle ilk kazançlarını geri verdi.

PBoC, USD/CNY orta noktasını 7.1335 olarak belirledi (beklenti: 7.2624, önceki: 7.1315).

Tahviller

10 yıllık ABD Hazine tahvili vadeli işlemleri, Başkan Biden’ın seçim yarışından çekilme kararını sindirmeye çalışırken yönsüz işlem gördü. Katılımcılar bu haftaki arz ve veri açıklamalarını, özellikle ileriye dönük Q2 GSYH ve son PCE fiyatlarını bekliyor.

Bund vadeli işlemleri Alman Perakende Satışları verisi öncesinde, pek değişmeyerek 132.00 seviyesinin hemen üzerinde kaldı,.

10 yıllık Japon Hazine tahvili vadeli işlemleri, BoJ’un bu ay başında tahvil piyasası katılımcılarıyla yaptığı toplantının tutanaklarının BoJ’un düşüncelerine dair yeni bir bilgi sağlamaması ve son 2 yıl-20 yıl vadeli Japon Hazine tahvilleri için artırılmış likidite ihalesinin düşük talep-kapsama oranı ile sonuçlanmasının ardından Cuma günü mesai sonrası kayıplarını telafi etmeye çalıştı ancak fiyat hareketi sınırlı kaldı.

Emtia Piyasası

Ham petrol vadeli işlemleri, Cuma günkü büyük kayıplarını telafi etmeye çalıştı ancak enerjiye özgü sürücüler olmaması nedeniyle toparlanma sınırlı kaldı, WTI Eylül sözleşmesi 80 USD/varil seviyesinin altında kalmaya devam etti.

Dubai, Ekim ayı için resmi ham petrol farkını DME Oman’a karşı 0.10 USD/varil prim olarak belirledi.

Spot altın, geçen haftanın en düşük seviyesinden hafifçe toparlanarak 2.400 USD/ons seviyesini yeniden kazandı.

Bakır vadeli işlemleri, Asya’daki genel olarak düşük risk iştahına rağmen PBoC’nin sürpriz faiz indirimlerine rağmen yönsüz kaldı ve fiyat 3 aylık düşük seviyelerde takıldı.

Kripto

Bitcoin hafifçe zayıfladı ve hafta sonu kazançlarının bir kısmını geri almak için 68.000 USD seviyesinin altına indi.

ÖNEMLİ HABER MANŞETLERİ

Asya Pasifik

• PBoC 1 Yıllık Kredi Prime Oranı (Temmuz) %3,35 (Beklenti: %3,45, Önceki: %3,45)
• PBoC 5 Yıllık Kredi Prime Oranı (Temmuz) %3,85 (Beklenti: %3,95, Önceki: %3,95)
• PBoC, 7 günlük ters repo oranını %1,70’e indirdi ve orta vadeli kredi imkanı (MLF) kredileri için teminat gereksinimlerini Temmuz ayından itibaren düşürecek ve bu hareket, piyasadaki tahvil arz ve talep baskısını hafifletmek amacıyla işlem gören tahvillerin miktarını artırmayı amaçlıyor.
• Çin Devlet Başkanı Xi, Çin’in kalkınmasının stratejik fırsatlar, riskler ve zorlukların bir arada bulunma dönemine girdiğini, artan belirsizlikler ve öngörülemeyen faktörler bulunduğunu belirtti. Ayrıca çeşitli kara kuğu ve gri gergedan olaylarının her an meydana gelebileceğini söyledi.
• Çin’in reform planı, tüketim vergisinin toplanma aşamasını geri çekip yerel hükümetlere devredecek ve kentsel bakım, inşaat vergisi, eğitim ek ücreti ve yerel eğitim ek ücretini bir yerel ek ücrete birleştirip, yerel hükümetlere belirli bir aralık içinde uygulanacak vergi oranlarını belirleme yetkisi verecek. Çin, sermaye piyasasında yatırım ve finansmanın koordinasyonunu iyileştirecek, riskleri önleyecek, denetimi güçlendirecek ve piyasanın sağlıklı ve istikrarlı gelişimini teşvik edecek. Ayrıca, Çin piyasa odaklı, hukuk temelli ve uluslararası birinci sınıf bir iş ortamı yaratacak ve yabancı yatırım haklarını yasalar çerçevesinde koruyacak.

ABD

• ABD Başkanı Biden, adaylıktan çekildiğini ve görev süresinin geri kalanını görevlerini yerine getirmeye odaklanacağını duyurdu. Başkan Yardımcısı Harris’i desteklediğini açıkladı ve bu hafta ulusa sesleneceğini belirtti.
• ABD Başkan Yardımcısı Harris, Başkan’ın desteğini almaktan onur duyduğunu ve adaylığı kazanmak için elinden geleni yapacağını söyledi. Ayrıca Demokrat Parti’yi birleştirmek ve Donald Trump’ı yenmek için elinden gelen her şeyi yapacağını ekledi.
• Super PAC Priorities USA ve liberal Super PAC Unite the Country, 2024 Demokratik başkan adayı olarak Kamala Harris’i destekleyeceklerini açıkladı. Ayrıca Bill ve Hillary Clinton, Harris’i desteklediklerini duyurdu. CBS News’in haberine göre, California Valisi Newsom ve Michigan Valisi Whitmer, Harris’e meydan okumayı planlamıyor ve Newsom, daha sonra Demokratik Başkan adaylığı için Harris’i desteklediğini açıkladı.
• Demokratik Ulusal Komite Başkanı Harrison, Amerikan halkının adaylık süreci için atılacak sonraki adımları ve yolu Demokrat Parti’den duyacağını söyledi.
• Bağımsız Senatör Manchin, Biden’ın adaylığını değiştirme olasılığı kapsamında yeniden Demokrat olarak kaydolmayı değerlendiriyor, Reuters tarafından belirtilen bir kaynağa göre.
• Cumhuriyetçi başkan adayı Donald Trump, CNN muhabirine göre Kamala Harris’i Kasım seçimlerinde Başkan Biden’dan daha kolay yenebileceğini düşündüğünü söyledi.

Avrupa

• İngiltere Hazine Bakanı Reeves, Reuters’e göre bu ay neredeyse 2 milyon kamu sektörü çalışanı için enflasyonu aşan maaş artışlarını düşüneceğini söyledi.
• İngiltere Hazine bakanları, sonbahar Bütçesi ve potansiyel vergi artışları için kamuoyunu yumuşatmaya çalışıyor. Hazine Bakanı Reeves, mali “karmaşa” konusunda kamuoyuna “düzeyli” olmak istediğini belirtti.
• ECB’nin Makhlouf’u, karar vermek için acele etmeye gerek olmadığını ve merkez bankasından hızlı faiz artırımı gerektiren bir durum olmadığını söyledi.

JeoPolitik

• İsrail ordusu, önemli terörist faaliyetler ve roket atışlarının ardından Gazze’nin doğu kısımlarının boşaltılması çağrısında bulundu.
• İsrail, Cumartesi günü Yemen’in Hodeidah kentinde altı kişinin öldüğü ve 80 kişinin yaralandığı bir saldırı düzenledi, ayrıca Yemen’in Husilerinin İsrail’in Eilat kentine füze attığını bildirdiği belirtildi.
• İsrail Başbakanı Netanyahu, Salı günü ABD Başkanı Biden ile görüşecek. Netanyahu, İsrail’in saldırı düzenlediği limanın İran’dan gelen silahların giriş limanı olduğunu ve liman saldırısının düşmanlara İsrail’in ulaşamayacağı bir yer olmadığını hatırlattığını söyledi. Ayrıca Netanyahu, İsrail’in rehine anlaşması görüşmelerine Perşembe günü bir heyet göndereceğini belirtti.
• Ukrayna Devlet Başkanı Zelenskiy, Kiev’e yönelik insansız hava aracı saldırılarının ardından uzun menzilli silahlar çağrısında bulundu. İlgili haberde, Rusya Savunma Bakanlığı, güçlerinin Ukrayna’da iki yerleşim yerini ele geçirdiğini açıkladı.
• Filipinler Dışişleri Bakanlığı, Çin ve Filipinler’in tartışmalı Güney Çin Denizi kayalığında ikmal görevleri için geçici bir düzenleme konusunda anlaştığını söyledi.