ABD Borsalarında Nasdaq ve S&P 500 endeksleri, büyük teknoloji şirketlerinin kazanç raporları öncesinde zayıf çip ve büyük hisse senetlerinin baskısı altında kalarak düşüş yaşadı. Hazine tahvil getirileri, potansiyel bir Fed faiz indirimi beklentisiyle düştü. Dolar neredeyse yatay seyrederken, altın fiyatları yükseldi. Petrol fiyatları, Çin’den gelen talebin azalabileceği endişeleri ve OPEC+ arzının artma olasılığı nedeniyle düştü.
ABD Borsaları Kapanış Özeti
Sektörler
- Güçlü Sektörler: Finans, Enerji, Sanayi, Gayrimenkul, Kamu Hizmetleri
- Zayıf Sektörler: Tüketici Ürünleri, Bilgi Teknolojisi, Tüketici Discreceneri, Malzemeler
Piyasayı Hareket Ettirenler
- NVIDIA (NVDA) hisselerinde, AMD (AMD) kazanç raporu öncesinde büyük bir düşüş yaşandı.
- Karışık kazanç haberlerine tepkiler; MRK ve PG sonuçlar nedeniyle düşerken, FFIV ve PYPL yükseldi.
- Piyasa oranlarındaki hafif gerileme bir miktar destek sağladı.
Hisse Senetleri
Borsa, önemli kazanç haberleri öncesinde karışık bir tablo sergiledi. Dow Jones Sanayi Endeksi (%0,5) ve Russell 2000 (%0,6) kazançlarla kapanırken, S&P 500 (%-0,5) ve Nasdaq Bileşik Endeksi (%-1,3) büyüme hisseleri, mega cap hisseler ve yarı iletken hisselerindeki kayıplar nedeniyle daha düşük kapandı.
Russell 3000 Büyüme Endeksi %1,1 düşüş kaydederken, Vanguard Mega Cap Growth ETF (MGK) %1,3 düştü ve PHLX Yarı İletken Endeksi (SOX) %3,9 kayıp yaşadı. NVIDIA (NVDA 103.73, -7.86, -%7,0), bu alanlardaki en büyük kaybedenler arasında yer aldı.
Dow bileşenleri Merck (-%9,8) ve Procter & Gamble (-%4,8), kazanç raporları sonrasında en etkili kaybedenler arasında yer aldı.
Bu arada, F5 Networks (+%13,0), Stanley Black & Decker (+%10,0) ve PayPal (+%8,6), çeyrek dönem raporlarının ardından S&P 500’ün en iyi performans gösteren bileşenleri oldu.
NYSE’de piyasa genişliği, yükselenlerin 3’e 2’lik bir oranla lehine oldu, ancak Nasdaq’ta düşenler yükselenlere 4’e 3’lük bir üstünlük sağladı.
S&P 500 sektörlerinin performansı da karışık bir tablo sergiledi. Ağırlıklı bilgi teknolojisi sektörü en zayıf performansı göstererek %2,2 düşerken, finans sektörü %1,2 arttı.
Hazine Tahvilleri ve Faiz Oranları
Hisse ve tahvil piyasaları, bu sabah açıklanan ve beklenenden iyi gelen Temmuz tüketici güven endeksine fazla tepki vermedi.
Yatırımcılar, bu hafta faiz oranlarını değiştirmesi beklenmeyen ve Eylül toplantısında para politikasında gevşeme sinyali vermesi beklenen Federal Rezerv’e hazırlanırken, Hazine tahvil getirileri düştü. ABD getirileri, genel olarak olumlu tüketici güveni raporu ve dayanıklı işgücü piyasasını gösteren geniş çapta izlenen istihdam verilerinin ardından erken saatlerde yükseldi.
Fed kararı dışında, Hazine Çarşamba günü özel yatırımcılardan yeni nakit toplamak amacıyla itfa, bono ve kupon satışları için açık artırma boyutlarını açıklayacak. 10 yıllık tahvil getirisi dört baz puan düşerek %4,14’e, 2 yıllık tahvil getirisi ise üç baz puan düşerek %4,36’ya geriledi. Bu fiyat hareketi, yarınki son FOMC Bildirisi’nin yayınlanması öncesinde gerçekleşti; bu bildiri Eylül ayında bir faiz indirimi için zemin hazırlayabilir.
Döviz Piyasası
Japon yeni, Japonya Merkez Bankası’nın iki günlük toplantısını Çarşamba günü tamamladığında faiz oranlarını %0,25’e yükseltmeyi düşündüğü haberleri üzerine değer kazandı. Bu, mevcut %0-0,1’den bir artış ve piyasanın şu anda fiyatladığından daha fazlasıdır; 10 baz puanlık bir artış hala sadece %55 olasılık olarak görülüyor.Japon yeni karşısında dolar %0,56 düşerek 153,14 yen oldu. Dolar endeksi ise %0,01 düşüşle 104,55’e geriledi.
Emtia Piyasası
Petrol, yatırımcıların Çin’den gelen talebin zayıflayabileceğinden endişe etmesi ve OPEC+’ın arzı artırma planlarına bağlı kalması muhtemel olduğundan düşüş yaşadı. Brent vadeli işlemleri %1,04 düşüşle varil başına 78,95 dolara gerilerken, ABD Batı Teksas tipi ham petrolü %1 düşüşle varil başına 75,05 dolara geriledi.
Bir Reuters anketine göre, Temmuz ayında Çin’deki imalat faaliyetinin üst üste üçüncü ay daralması bekleniyor. Çinli liderler ekonomiyi desteklemek için tedbirleri artırma sözü verdiler, ancak yatırımcılar, Üçüncü Plenum politika toplantısının büyük ölçüde mevcut hedefleri yinelemesi nedeniyle bu tür önlemlerin sınırlı olmasını bekliyor.
Perşembe günü, OPEC+ üst düzey bakanları piyasayı gözden geçirmek ve Ekim ayından itibaren bazı üretim kesintilerini geri almaya başlama planını değerlendirmek için bir araya gelecek. Şu anda değişiklik beklenmiyor.
Altın fiyatları, yatırımcıların ABD Federal Rezervi’nin bu hafta politika toplantısının sonunda Eylül ayında faiz oranlarını düşürme hakkında ipuçları verebileceği konusunda iyimser kalmasıyla yükseldi. Spot altın %1,09 artışla ons başına 2.409,42 dolara yükseldi. ABD altın vadeli işlemleri ise %1,18 artışla ons başına 2.454 dolara çıktı.
Avrupa ekonomisi içinde daha fazla çatlaklar gösteriyor ve Eylül ayında faiz oranlarını düşürmeye hazırlanıyorlar ve ABD’nin de faiz oranlarını düşürmesi bekleniyor, bu da altın piyasasını destek olacaktır.
Bugünkü Ekonomik Verilerin İncelemesi:
- Mayıs FHFA Konut Fiyat Endeksi %0,0; Önceki %0,2’den %0,3’e revize edildi
- Mayıs S&P Case-Shiller Konut Fiyat Endeksi %6,8 ( konsensüsü %6,8); Önceki %7,2’den %7,3’e revize edildi
- Temmuz Tüketici Güven Endeksi 100,3 (konsensüsü 99,8); Önceki 100,4’ten 97,8’e revize edildi
Raporun ana çıkarımı, tüketicilerin işgücü piyasası koşullarının yavaşladığını fark etmeye başlamasıdır, ancak mevcut işgücü piyasası durumuna ilişkin genel değerlendirmeleri hala oldukça güçlüdür.
- Haziran JOLTS – İş Açıkları 8,184 milyon; Önceki 8,140 milyondan 8,230 milyona revize edildi
Yarınki Ekonomik Takvim:
- Haftalık MBA Mortgage Endeksi (önceki -%2,2)
- Temmuz ADP İstihdam Değişimi (konsensüsü 160,000; önceki 152,000)
- Q2 İstihdam Maliyet Endeksi (konsensüsü %1,0; önceki %1,2)
- Haziran Bekleyen Konut Satışları (konsensüsü %1,5; önceki -%2,1)
- Haftalık ham petrol stokları (önceki -3,74 milyon)
- Temmuz FOMC Faiz Kararı ( konsensüsü %5,25-5,50; önceki %5,25-5,50)