- Asya-Pasifik borsalarında hisse senetleri, Wall Street’ten gelen olumlu devre rağmen karışık seyretti; Çin ticaret gerginlikleri ve tarife tehditleri Asya-Pasifik duyarlılığını gölgeledi
- Yeni Zelanda’dan beklenenden düşük çıkan TÜFE verilerine rağmen, ticari olmayan tüketici enflasyonundaki %5,4’lük artış nedeniyle NZD/USD yükseldi; DXY yön bulmakta zorlandı
- Eski Başkan Trump, Fed’in Kasım seçimlerinden önce faiz indiriminden kaçınması gerektiğini ve kurumsal vergi oranını %15’e düşürmek istediğini söyledi; ayrıca Çin’e %60-%100 arasında tarifeler önerdi
- Avrupa hisse senedi vadeli işlemleri, Euro Stoxx 50 vadeli işlemlerinin değişmediğini gösteriyor; ASML, gelir, net kâr ve rezervasyon tahminlerini aşmasının ardından kısa süreli artışlar görüldü
- Beklenen önemli veriler arasında İngiltere TÜFE, ÜFE, Euro Bölgesi TÜFE, ABD Sanayi Üretimi ve İnşaat İzinleri, Fed’den Barkin ve Waller’ın yorumları ve ASML, Johnson & Johnson, Elevance Health, US Bancorp ve United Airlines’ın kazanç raporları yer alıyor
Piyasa Gündeminde Bu Sabah Öne Çıkanlar
Bugün, Birleşik Krallık enflasyon verileri faiz oranlarının geleceği hakkında daha fazla ipucu sağlayacak. Fed faiz indirimi umutları artarken, küçük ölçekli hisselere yönelim güç kazanıyor. HSBC Elhedery’yi CEO olarak atadı. İşte konuşulanlar:
Fed Faiz İndirimi Beklentileri:
Federal Reserve’ün yakında faiz indirimine başlayacağı konusunda artan bir iyimserlik var. Bazı Wall Street ekonomistleri, Fed’in faizleri yirmi yılın en yüksek seviyesine çıkardıktan sonra rotasını tersine çevirmekte geciktiği konusunda uyarıyor. Ancak, Başkan Jerome Powell yakın zamanda faiz indirimlerinin zamanlaması hakkında bir rehberlik sunmayacağını belirtti. Guvernör Adriana Kugler, enflasyonun yumuşaması ve dayanıklı bir işgücü piyasası ile birlikte bu yılın ilerleyen dönemlerinde faiz indirimlerinin uygun olacağını söyledi. Bu arada, tahvil devleri, aktif olarak yönetilen ETF’lere rekor düzeyde müşteri nakdi akışıyla birlikte bekledikleri anın geldiğini görüyor. Birleşik Krallık’ta ise faiz indirimi çağrıları artıyor ve bugünün TÜFE verilerinin enflasyonun daha da yavaşladığını göstermesi bekleniyor.
Piyasalarda Büyük Değişim
Risk alma iştahı, Fed’in gevşek para politikasına yöneleceği beklentileri arasında artıyor. Bu duygu, daha küçük hisselere yönelimi artırdı – Russell 2000 Endeksi son beş seansta %12 arttı, bu Nisan 2020’den beri en iyi performansı. Küçük şirketler genellikle yüksek borçlanma maliyetlerine duyarlıdır çünkü büyük şirketlere göre daha fazla borç yükü taşırlar. Uluslararası Para Fonu (IMF) ise birçok büyük ekonomide enflasyonun beklenenden daha yavaş düştüğünü ve faizlerin daha uzun süre yüksek kalmasının küresel büyüme için potansiyel bir risk oluşturduğunu belirtti.
Bankalar Ralliden Faydalanıyor
Wall Street’in en büyük bankalarındaki hisse senedi trader’ları, beklenenden daha yüksek üç aylık kazançlarla büyük bir başarı elde ettiler. Müşterilerin hisse senetlerine yatırım yapmalarına yardımcı olarak elde edilen gelirdeki %18’lik artış, analistlerin tahmin ettiğinin üç katından fazlaydı. Konferans görüşmelerinde, sektör liderleri artan bakiyeler ve yoğun işlemler kombinasyonuna işaret ettiler. Morgan Stanley CEO’su Ted Pick, Salı günü yaptığı konferans görüşmesinde, “Kurumsal hisse senetlerinde geri döndük,” diyerek firmasının 3,02 milyar dolarlık kazancını övdü. Bank of America CEO’su Brian Moynihan, ticaret işine daha fazla para ve bilanço kaynakları ayırdıklarını söyledi.
HSBC’de Yeni CEO
HSBC Holdings, Georges Elhedery’yi yeni CEO olarak atadı ve bankayı yönetmek için içeriden birini seçme geleneğini sürdürdü. Londra merkezli banka, Elhedery’nin 2 Eylül’de CEO olarak görevi devralacağını açıkladı. Nisan ayında sürpriz bir şekilde emekliliğini duyuran Noel Quinn’in yerini alacak. Elhedery, CFO olarak terfi etmesinden iki yıl sonra bu göreve geliyor.
ABD Seçimleri ve Trump
Yatırımcılar, ABD seçim risklerini değerlendirmeye çalışırken, bir Trump başkanlığının ne anlama gelebileceğini değerlendiriyor. Eski Başkan Donald Trump, bu hafta partinin kongresinde Cumhuriyetçi adaylığı kabul etti. Bloomberg Businessweek ile yaptığı geniş kapsamlı bir röportajda, vergiler, tarifeler ve Jerome Powell hakkında görüşlerini paylaştı.
Önümüzdeki Gelişmeler
Birleşik Krallık enflasyon verilerinin yanı sıra, Euro bölgesi final TÜFE rakamları da gündemde. ABD’de ise Fed, bölgesel ekonomik anketi olan Beige Book’u yayınlayacak ve Thomas Barkin ile Christopher Waller konuşacak.
Asya Piyasalarında Bu Sabah – Piyasa Özeti
Hisse Senetleri
ABD hisse senetleri, beklenenden iyi gelen perakende satış verilerinin ardından çoğunlukla yükseldi. Bu veriler, doların başlangıçta yükselmesine ve tahvillerin baskı altında kalmasına neden olsa da, hareketler seans boyunca azaldı. S&P 500 ve DJIA yeni rekor seviyelere ulaştı ve Russell 2000 yine ana rakiplerini geride bıraktı
ASX 200: Altınla ilgili hisse senetlerinde görülen güçlenme ile birlikte kazanç sağladı; madencilik sektörü pozitif ancak BHP’nin daha iyi beklenen çeyreklik demir cevheri üretimi sonrası belirsizlik nedeniyle yukarı yönlü hareket sınırlı
Nikkei 225: Başlangıçtaki kazançlarını geri çekti; büyük üreticilerin moralinde iyileşme gösteren Reuters Tankan anketi dışında, sürükleyici bir etkenin olmaması ticareti sınırladı
Hang Seng ve Shanghai Comp: Trump’ın Çin’e %60-%100 tarifeler önerisi ve Biden yönetiminin yaklaşık bir ay içinde Çin bağlantılı araçlar hakkında öneri getirecek olması ve müttefikleri daha sıkı ticaret kuralları konusunda uyarması nedeniyle durgun seyretti
Döviz ( FX ) Piyasaları
DXY: Perakende satışlardan kaynaklanan kazançları geri aldıktan sonra yön bulmakta zorlandı; dikkatler daha fazla verilere ve Fed konuşmacılarına odaklandı
EUR/USD: 1.0900 seviyesini koruyarak pek değişmedi
GBP/USD: İngiltere TÜFE verisi ve Kral’ın Konuşması öncesi fiyat hareketleri sönük kaldı
USD/JPY: Çoğu döviz piyasasında görülen kararsız havaya uyum sağladı
NZD/USD: Beklenenden düşük gelen Yeni Zelanda TÜFE verilerine rağmen, ticari olmayan tüketici enflasyonundaki %5,4’lük artış nedeniyle yükseldi
PBoC USD/CNY orta noktasını 7,1318 olarak belirledi. 7,2630 (önceki 7,1328)
Sabit Getirili Menkul Kıymetler
ABD 10 Yıllık Tahvil: Perakende satışlardan sonra dalgalanan piyasa hareketleri sonrası durakladı
Alman Bund: Bu ayın en iyi seviyelerinde kaldı ancak 30 yıllık tahvil ihalesi öncesi kazançlar sınırlı kaldı
Japon 10 Yıllık Tahvil: Hafif bir takvim ve nispeten sakin BoJ Rinban miktarları arasında dalgalandı
Emtia
Ham Petrol: Dünkü dalgalı havanın ve karışık özel sektör envanter verilerinin ardından yön bulmakta zorlandı
Spot Altın: Rekor seviyelerini genişleterek yükselmeye devam etti
Bakır Vadeli İşlemleri: Dünkü düşüşün ardından kararsız kaldı ve karışık risk havası devam etti
Rusya: Bu yıl ve gelecek yıl sıcak sezonlarda OPEC+ kotasının üzerinde petrol üretimini telafi etmek için ek üretim kesintileri yapmayı planlıyor
Kripto Para
Bitcoin: Trump ile ilgili momentumun devamında kısa bir süreliğine 66.000 dolar seviyesinin üzerine çıktı
Öne Çıkan Haber Başlıkları
Asya Pasifik
Çin Merkez Bankası (PBoC), Bloomberg’e göre, ralliyi soğutmak için bankaların tahvil varlıklarını sorguladı
ABD, Çin çip baskısında daha sıkı ticaret kurallarını müttefiklerine uyardı; ABD, Tokyo Electron ve ASML teknolojilerini vuracak olan Yabancı Doğrudan Ürün Kuralı’nı uygulamayı düşünüyor
Eski Başkan Trump, TikTok’u yasaklama planlarından vazgeçtiğini ve Çin’e %60-%100 arasında yeni tarifeler getirmek istediğini, diğer ülkelerden gelen ithalata %10 tarife uygulayacağını söyledi
Amerika
Fed’in Kugler’ı (oy sahibi) Fed’in Guvernörü Adriana Kugler, ekonomik koşullar olumlu yönde gelişmeye devam ederse, bu yılın ilerleyen dönemlerinde para politikasının gevşetilmesinin uygun olacağını söyledi. Kugler, enflasyondaki yukarı yönlü riskler ile istihdamdaki aşağı yönlü risklerin daha dengeli hale geldiğini belirtti. Ayrıca, dezenflasyonun tekrar rayına oturduğunu ve enflasyonun %2 seviyesine döneceği konusunda temkinli bir iyimserlik taşıdığını ifade etti.
ABD Başkanı Biden ABD Başkanı Joe Biden’ın, Yüksek Mahkeme’de büyük değişiklikler için destek açıklayacağı belirtiliyor. Washington Post’a göre, öneriler arasında görev süreleri sınırlaması ve uygulanabilir etik kurallar da yer alabilir.
Eski ABD Başkanı Trump Eski Başkan Donald Trump, “Trumponomics”in düşük faiz oranları ve tarifeler anlamına geldiğini söyledi. Fed Başkanı Jerome Powell’ı görev süresi dolmadan görevden almak istemediğini ve JPMorgan CEO’su Dimon’u Hazine Bakanı olarak değerlendirebileceğini belirtti. Ayrıca, Fed’in Kasım seçimlerinden önce faiz indiriminden kaçınması gerektiğini ve kurumsal vergi oranını %15’e kadar düşürmek istediğini ifade etti. Bu açıklamalar, Bloomberg Businessweek ile yaptığı bir röportajda yer aldı.
Jeopolitik
İsrail Sky News Arabia’ya göre, İsrail Başbakanı Netanyahu’nun daha fazla askeri baskı çağrısında bulunduğu bir dönemde, İsrail kabinesi Salı gecesi bir takas anlaşmasını görüşmek üzere toplandı. Sky News Arabia, İsrail medyasına dayanarak, Salı gecesi Lübnan’dan İsrail’e 80’den fazla roket atıldığını bildirdi.
Irak Reuters’a göre, ABD personelinin bulunduğu Irak’ın Al-Asad Hava Üssü’ne dronlarla saldırı düzenlendi, ancak herhangi bir can kaybı olmadı.
İran CNN’e göre, ABD’nin İran’ın başkan adayı Trump’a suikast düzenleme planı hakkında istihbarat aldığı bildirildi. Ancak, İran’ın BM misyonu bu suçlamayı ‘asılsız ve kötü niyetli’ olarak nitelendirdi ve Trump’ın bir İranlı generali öldürdüğü için ‘suçlu’ olduğunu ve adalet önünde yargılanması gerektiğini belirtti.
Rusya Rusya Başbakan Yardımcısı Novak, AB’nin Rusya’nın LNG endüstrisini hedef alan son yaptırımlarının yasa dışı olduğunu söyledi, TASS’a göre.
Ukrayna RIA’ya göre, Macaristan Dışişleri Bakanı, bu yıl Ukrayna konusunda ikinci bir barış konferansı düzenlemek için çaba sarf edildiğini belirtti. Kyodo’ya göre, Japonya, dondurulmuş Rus varlıklarını kullanarak Ukrayna yardımına 3,3 milyar USD katkıda bulunmayı planlıyor, bu miktar G7 paketinin yaklaşık %6’sını oluşturuyor.
Tayvan Eski ABD Başkanı Trump, Çin’den korunmak için Tayvan’ın ABD’ye ödeme yapması gerektiğini ve Çin’in saldırganlığına karşı durma konusunda en iyi ihtimalle ılımlı olduğunu söyledi, Bloomberg röportajına göre. Daha sonra, Tayvan Başbakanı, Trump röportajıyla ilgili olarak Tayvan ve ABD arasındaki ilişkinin çok sağlam olduğunu, Tayvan Boğazı ve Hint-Pasifik bölgesindeki barış ve istikrarın ortak sorumluluğumuz olduğunu ve Tayvan’ın daha fazla sorumluluk almaya istekli olduğunu belirtti.
AB/Birleşik Krallık
Fransa Fransa Cumhurbaşkanı Macron, Fransız hükümetinin istifasını kabul etti, ancak mevcut hükümet yeni bir kabine kurulana kadar geçici olarak görevde kalacak ve Attal geçici Başbakan olarak yeniden atandı.
Ayrıca Okuyun: ABD Perakende Satışları Yaz Aylarında Artış Gösterdi